HYDRO รออีกนิดนะ

จากเดือนที่แล้วที่มาแชร์มุมมองว่าทำไมผมถึงเข้าซื้อหุ้นตัวนี้ไว้ หุ้นก็วิ่งมาเรื่อยๆโดยมีการกระชาก ราคาขึ้นไป 2ครั้ง จากข่าวการได้งานที่เชียงใหม่ 2,000ล้าน กับกำลังจะได้งานที่พม่าอีก 400-500ล้าน ราคาหุ้นเลยวิ่งมารับข่าวจาก 7.20บาท มาที่สูงสุดที่ 9.0บาท เมื่อต้นเดือนที่ผ่านมาครับ

และก็อย่างที่ผมบอกไปแล้ว ผมก็ทยอยขายบางส่วน 30% เพื่อลดต้นทุนลงไปที่จุดที่ผมคิดว่าปลอดภัยแล้ว ก็จะถือยาวเลยครับ ผมก็เลยมาแชร์มุมมองของผมต่อ หลังจากมีจุดเปลี่ยนและการคาดการณ์ของผมครับ ติ ชม ค้าน ได้นะครับ

โมเดลธุรกิจ - จากการที่ได้งานรับสัมปทานจัดการน้ำประปาที่เทศบาลเชียงใหม่ 30ปี ในวงเงิน 2,000ล้านบาท โดยจะทำให้มีรายได้ในระยะยาวที่มั่นคงมากขึ้น ซึ่งก็อย่างที่บอกไว้ในกระทู้ที่แล้วว่า ทาง บริษัทเองก็น่าจะคิดไปในทางเดียวกันว่าจะทำอย่างไรให้รายได้ในอนาคตมีความมั่นคง ไม่ต้องคอยจากการประมูลงานเพียงอย่างเดียว และผมก็คาดว่าน่าจะเริ่มมีการปรับเปลี่ยนในการรับงานในลักษณะนี้ในอนาคตข้างหน้าด้วยทั้งในประเทศและต่างประเทศด้วยครับ

รายได้ในปีนี้และปีหน้า - ในปีนี้น่าจะไม่น่าจะมีการเปลี่ยนแปลงมากนัก ยังไงก็รองบ Q3 ออกมาก่อนค่อยลุ้นต่อ แต่คาดการณ์รายได้ปีหน้าน่าจะมีการโอกาสปรับเพิ่มขึ้นอีกจากการได้งานใหม่ในปีนี้และจากพม่าครับ ซึ่งถ้าสามารถทำได้ขั้นต่ำจากที่ผมประเมินไว้ที่ 1,400ล อีกสัก 200-400ล ราคาในปีหน้าก็อาจจะไปไกลเลยครับ (อาจมี 1-2 เด้ง จากราคาปัจจุบัน....อยากให้ฝันนี้เป็นจริง สาธุ)

คาดการณ์ปัจจัยที่จะมีผลกับราคาหุ้น - จากการที่ได้งานจากเชียงใหม่ซึ่งแทนที่จะรับเหมาซึ่งจะใช้เงินจากลูกค้ามาหมุนก่อน แต่งานนี้บริษัทต้องลงทุนก่อนแล้วค่อยเก็บเกี่ยวรายได้ในระยะยาวที่หลัง และถ้าบริษัทจะมุ่งมาในแนวทางนี้มากขึ้น ผมคาดว่าน่าจะต้องมีการหาเงินลงทุนเพิ่มขึ้นด้วย เช่น
ออกหุ้นเพิ่มทุน-ก็ขอให้ทำในช่วงเวลาที่เหมาะสมและสมเหตุสมผลเพื่อไม่ให้กระทบกับผู้ถือหุ้นและเม่าอย่างเราๆมากนัก แต่ถ้าเลือกที่จะกู้เงินจากแหล่งเงินต่างๆ ตรงนี้ก็จะทำให้กระทบกับกำไรอย่างแน่นอนครับ หรือก็อาจจะร่วมทุนหรือกู้เงินจากพันธมิตรเช่น UAC หรือไม่ก็ระงับการจ่ายเงินปันผลเพื่อนำมาใช้ในการลงทุนนี้ ซึ่งไม่ว่าจะด้วยวิธีใดก็ตาม จะทำให้เกิดผลกระทบกับราคาหุ้นแน่นอน แต่ถ้าจัดการให้ดีและทำในเวลาที่เหมาะสม ก็น่ากระทบในระยะสั้นๆเท่านั้น (ผมคาดว่าน่าจะทำในปีหน้า อย่างเร็วก็หลังเทศกาลปันผล และอย่างช้าก็ครึ่งปีหลัง)

ราคาหุ้นช่วงนี้ - ผมคาดว่าน่าจะ sideway ที่ราคา 8.0 - 8.30 ต่อไปอีกสักระยะ และก็ไม่น่าต่ำกว่า 8.0บาท โดยดูจากมีโวลุ่มรอซื้อที่ราคา 8.0บาท อย่างหนาทุกวันที่สองสามแสนหุ้น แต่อาจจะวิ่งอีกทีถ้างบออกมาสวยสุดยอด หรือไม่ก็มีข่าวงานพม่าอีก ซึ่งก็อาจจะวิ่งไปถึงสองหลักเต็มมูลค่าสูงสุดของปีนี้เลยครับ

ปล - ผิด ถูก ยังไงก็ ติ ชม แชร์ความเห็นบ้างนะครับ อยากได้มุมมองกับหุ้นตัวนี้เพิ่มมากขึ้นเพื่อจะตีแตกเหมือนเซียนท่านอื่นๆบ้างครับ

ใครถืออยู่หรือซื้อตามแล้วได้กำไร ก็ให้กิ๊ฟด้วยก็ดีนะครับ

แก้ไขเมื่อ 17 ต.ค. 55 19:52:02

แก้ไขเมื่อ 17 ต.ค. 55 19:45:24

แก้ไขเมื่อ 17 ต.ค. 55 19:43:12

แก้ไขเมื่อ 17 ต.ค. 55 19:41:47

จากคุณ	: Hello Money
เขียนเมื่อ	: 17 ต.ค. 55 19:39:06